WordPress

Медленно реализуемые активы строки баланса

Медленно реализуемые активы строки баланса - картинка 1
Полезная информация на тему: "Медленно реализуемые активы строки баланса"с комментариями спецалистов.

Что относят к медленно реализуемым активам и где они в балансе

Все активы предприятия обладают разной степенью ликвидности. Выделяют среди них и медленно реализуемые (реализованные) активы. Из этой статьи узнаете, что к ним относят и на каких строках баланса их отражают.

Какие активы медленно ликвидные

Суть в том, что скорость превращения одних активов в денежные средства меньше скорости превращения в деньги других активов. Поэтому первые считаются менее ликвидными.

Считается, что денежные средства, краткосрочные финансовые вложения, краткосрочная дебиторская задолженность и прочие оборотные активы – это наиболее ликвидное имущество организации (А2). В связи с этим остальные признают медленно реализуемыми активами (группа А3). То есть трудно реализуемыми.

Таким образом, к медленно реализуемым активам относятся огромное количество позиций.

Медленно реализуемые активы строки баланса - картинка 2

Отражение медленно реализуемых активов в бухгалтерии

Напомним, что установленная законом форма бухгалтерского баланса построена по принципу возрастания ликвидности. Отсюда к медленно реализуемым активам относят внеоборотные активы (Раздел 1 бухгалтерского баланса) (приказ Минфина от 02.07.2010 № 66н).

Соответственно, медленно реализуемые активы в балансе включают:

  • запасы;
  • долгосрочную дебиторскую задолженность;
  • НДС по приобретенным ценностям.

Если говорить о строках баланса, то медленно реализуемые активы – это:

  • стр. 1210 «Запасы»;
  • стр. 1220 «НДС по приобретенным ценностям»;
  • стр. 1230 «Дебиторская задолженность» (в части дебиторски, платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты).

http://buhguru.com/buhuchet/chto-otnosyat-k-medlenno-realizuemym-aktivam-i-gde-oni-v-balanse.html

А3 Медленно реализуемые активы

Определение

А3 Медленно реализуемые активы — это оборотные активы с низким уровнем ликвидности.

Если А1 — это активы, которые могут быть преобразованы в денежную форму сразу же (или это уже деньги), а А2 — активы, которые в такую форму перейдут в основном в пределах 3-х месяцев, то активы третьей группы могут быть преобразованы в денежную форму в более длительный срок (вплоть до года).

Ну или, что то же самое, складываются все эти низколиквидные активы: запасы, НДС по приобретённым ценностям, прочие оборотные активы.

В отдельных источниках прочие оборотные активы относят к группе А2, что на мой взгляд неверно, поскольку прочие оборотные активы обладают меньшей ликвидностью, чем дебиторская задолженность, составляющая группу А2.

Формула расчёта (по отчётности)

Строка 1210 плюс строка 1220 плюс строка 1260 бухгалтерского баланса

или (то же самое):

Строка 1200 минус строка 1230 минус строка 1240 минус строка 1250 бухгалтерского баланса

[3]

Норматив

Выводы о том, что означает изменение показателя

Если показатель выше нормы

Если показатель ниже нормы

Если показатель увеличивается

Обычно позитивный фактор

Если показатель уменьшается

Обычно негативный фактор

Примечания

Показатель в статье рассматривается с точки зрения не бухучёта, а финансового менеджмента. Поэтому иногда он может определяться по-разному. Это зависит от авторского подхода.

В большинстве случаев в вузах принимают любой вариант определения, поскольку отклонения по разным подходам и формулам обычно находятся в пределах максимум нескольких процентов.

Показатель рассматривается в основном бесплатном сервисе финансовый анализ онлайн и некоторых других сервисах

Если после расчёта показателей вам нужны выводы, посмотрите, пожалуйста, эту статью: выводы по финансовому анализу

Если вы увидели какую-то неточность, опечатку — также, пожалуйста, укажите это в комментарии. Я стараюсь писать максимально просто, но если всё же что-то не понятно — вопросы и уточнения можно писать в комментарии к любой статье сайта.

http://anfin.ru/a3-medlenno-realizuemye-aktivy/

Медленно реализуемые активы: строки баланса

Медленно реализуемые активы строки баланса - картинка 4

Высокая степень ликвидности баланса предприятия характеризует развитый финансовый интеллект руководства компании и свидетельствует о его умении перекрывать денежными поступлениями имеющиеся долги перед кредиторами.

Анализ ликвидности баланса позволяет вытащить на поверхность сведения о платежеспособности предприятия и степени его экономической устойчивости в текущий момент.

Чем выше численная оценка ликвидности баланса, тем меньше времени потребуется для погашения имеющихся денежных обязательств предприятия. Критически низкая ликвидность баланса – верный предвестник скорого банкротства предприятия.

Анализ ликвидности баланса и платежеспособности предприятия подразумевает кластерное распределение его активов и пассивов.

В основе разделения активов на кластеры лежит скорость их превращения в наличные деньги, пассивов – скорость их погашения.

Чем выше показатель ликвидности актива или пассива, тем меньше времени им потребуется для перевода в денежные средства.

Сами деньги не ранжируются, так как считаются наиболее ликвидным товаром из существующих на текущий момент.

Группировка активов баланса для проведения анализа ликвидности

Чтобы провести анализ ликвидности бухгалтерского баланса предприятия, нужно обозреть широкий спектр параметров, подтвержденных документально.

Согласно общепринятой практике активы и пассивы группируются в определенные кластеры. Ниже приведены примеры объединений активов, состава соответствующих групп и их признаков.

Индекс А1. Самые ликвидные активы.

До 2011 г. к ним относили денежные средства, по определению обладавшие абсолютной ликвидностью, и краткосрочные финансовые вложения — векселя, банковские депозиты и иже с ними.

Медленно реализуемые активы строки баланса - картинка 5

Рисунок 1. Состав группы активов А1 (строки 1240 и 1250)

Начиная с 2011 г. терминология несколько изменилась. К этой группе активов стали относить денежные средства и денежные эквиваленты (в частности, электронные валюты) и финансовые вложения (без указания на их краткосрочность).

Индекс А2. Быстро реализуемые активы.

Законодательные изменения 2011 г. и здесь внесли свои коррективы.

Медленно реализуемые активы строки баланса - картинка 7

Рисунок 2. Состав группы активов А2 (строка 1230)

Прежде к этой группе относили краткосрочную дебиторскую задолженность и прочие оборотные активы. После 2011 г. вторая составляющая этой группы «перекочевала» в стан медленно реализуемых активов.

На сегодняшний момент индексом А2 принято обозначать лишь дебиторскую задолженность (предоплату поставщикам, долги покупателей и проч.) вне зависимости от ее длительности.

Индекс А3. Медленно реализуемые активы.

Традиционно в эту группу включаются все типы запасов (к примеру, сырье и полуфабрикаты на складах, готовая продукция и материалы), НДС по приобретенным ценностям за вычетом расходов будущих периодов.

Медленно реализуемые активы строки баланса - картинка 8

Рисунок 3. Состав группы активов А3 (сумма строк 1210, 1220, 1260 за вычетом строки 12605)

С 2011 г. сюда стали причислять прочие оборотные активы, ранее считавшиеся быстро реализуемыми активами.

Индекс А4. Трудно реализуемые активы.

Медленно реализуемые активы строки баланса - картинка 9

Рисунок 4. Состав группы активов А4 (строка 1100)

Их основа – внеоборотные активы:

  • основные средства, включая здания и прочую недвижимость,
  • технологическое оборудование,
  • долгосрочные финансовые вложения,
  • результаты лабораторных исследований,
  • инновационные решения,
  • отложенные налоговые возвраты,
  • автомобильные и железнодорожные транспортные средства и проч.

До 2011 г. сюда включалась и долгосрочная дебиторская задолженность, имеющая нынче индекс А2.

Группировка пассивов баланса для проведения анализа ликвидности

Подобно описанным выше группам активов финансисты практикуют группировку пассивов баланса по степени их ликвидности. Для каждой группы предусмотрен отдельный индекс, имеющий глубокий экономический смысл.

Индекс П1. Наиболее срочные обязательства.

Медленно реализуемые активы строки баланса - картинка 10

Рисунок 5. Состав группы пассивов П1 (строка 1520)

Основа группы – краткосрочная задолженность (по зарплате, налогам, перед учредителями в связи с несвоевременной выплатой дивидендов и так далее).

Такую задолженность легко погасить при ближайшем поступлении оборотных средств.

Индекс П2. Краткосрочные пассивы, характеризующиеся средней срочностью погашения.

В 2011 г. в части описания этой группы пассивов специальное законодательство претерпело некоторые изменения.

Медленно реализуемые активы строки баланса - картинка 11

Рисунок 6. Состав группы пассивов П2 (сумма строк 1510, 1540 и 1550)

Ранее сюда включались кредиты, займы, резервы предстоящих расходов и прочие краткосрочные обязательства.

С 2011 г. к группе с индексом П2 стали относить заемные средства, оценочные и прочие обязательства.

Примером рассматриваемой группы пассивов могут служить авансовые платежи партнеров, текущие долги перед поставщиками, вызванные несвоевременным исполнением обязательств.

Индекс П3. Долгосрочные пассивы.

Медленно реализуемые активы строки баланса - картинка 12

Рисунок 7. Состав группы пассивов П3 (строка 1400)

С 2011 г. в эту группу включается все, что должно включаться в строку 1400 баланса, — заемные средства, отложенные налоговые, оценочные и прочие обязательства.

До 2011 г. использовалась несколько иная терминология – долгосрочные обязательства, включавшие все типы кредитов и займов, а также отложенных налоговых и прочих обязательств.

Индекс П4. Постоянные пассивы.

[2]

Последний расчетный индекс включает совокупные данные о капитале и резервах предприятия, а также о разнице между доходами и расходами будущих периодов.

Медленно реализуемые активы строки баланса - картинка 13

Рисунок 8. Состав группы пассивов П4 (сумма строк 1300 и 1530 за вычетом строки 12605)

Традиционно в эту группу включалась стоимостная оценка уставного капитала, собственных акций, выкупленных у акционеров, добавочного капитала, нераспределенной прибыли.

С 2011 г. законодатель отдельно выделил в структуре баланса статьи под оценку складочного капитала, уставного фонда, вкладов товарищей, переоценку внеоборотных активов.

Кардинального изменения смысла рассматриваемого индекса от этого не произошло.

Самое интересное – практическое использование выделенных индексов для анализа ликвидности баланса предприятия — нас ждет впереди.

Анализ ликвидности баланса предприятия

Чтобы вывести общий показатель ликвидности баланса предприятия рекомендуется провести сравнение нескольких активов и пассивов.

Сопоставляется их размер, выраженный в рублях или иных денежных единицах.

Ниже представлена оценка платежеспособности, которая выводится благодаря анализу ликвидности.

Выполнение определенных неравенств дает наиболее точные суждения об организации:

  • Если А1 больше П1, предприятие имеет возможность погашения наиболее срочных обязательств при помощи активов, обладающих едва ли не абсолютной ликвидностью;
  • Если А2 больше П2, организация имеет возможность рассчитаться с кредиторами активами с быстрой степенью реализации;
  • Если А3 больше П3, предприятие способно погашать займы с длительным сроком, используя медленно реализуемые активы;
  • Если А4 меньше или равно П2, значит прочие неравенства, описанные выше, соблюдены. Предприятие обладает максимальной степенью платежеспособности и может погасить все имеющиеся обязательства соответствующими средствами.

Обеспечение выполнения первых трех неравенств (и четвертого – автоматически) свидетельствует о его платежеспособности предприятия и ликвидности его баланса.

Несоблюдение четвертого условия свидетельствует о неликвидности баланса и наличии проблем с платежеспособностью предприятия.

Коэффициенты ликвидности баланса предприятия

Следующий этап подразумевает расчет относительных коэффициентов ликвидности баланса предприятия.

Мы рассмотрим шесть базовых коэффициентов, расчет которых позволит получить объективную характеристику финансового состояния предприятия.

[1]. КОЭФФИЦИЕНТ ТЕКУЩЕЙ ЛИКВИДНОСТИ

Данный параметр позволяет оценить долю покрытия активами наиболее срочных и среднесрочных кредиторских задолженностей предприятия.

Формула расчета выглядит следующим образом:

К = (А1 + А2 + А3) / (П1 + П2)

Значение коэффициента считается приемлемым, если оно находится в пределах от единицы до двух.

Если коэффициент ниже единицы, имеющихся активов предприятия не хватит на погашение срочных и среднесрочных пассивов.

Если значение коэффициента превысит 2, предприятие будет оставаться платежеспособным, но расходование ресурсов будет, скорее всего, чрезмерным.

Показатель текущей ликвидности также позволяет оценить степень возможности уплаты задолженностей предприятия в сжатые сроки.

[2]. КОЭФФИЦИЕНТ БЫСТРОЙ ЛИКВИДНОСТИ

Параметр оценивает возможность покрытия текущих обязательств организации быстро реализуемым имуществом и высоколиквидными активами.

Формула имеет следующий вид:

К = (А1 + А2) / (П1 + П2)

Минимально допустимым считается значение коэффициента, равное 0,7.

[3]. КОЭФФИЦИЕНТ АБСОЛЮТНОЙ ЛИКВИДНОСТИ

Он демонстрирует долю покрытия обязательств, существующих на данный момент, активами с максимальной ликвидностью.

Показатель абсолютной ликвидности рассчитывается при помощи следующей формулы:

К = А1 / (П1 + П2)

Если значение показателя опускается ниже 0,2, предприятие испытывает критические сложности с погашением обязательств.

Если значение коэффициента равно 0,2, это означает, что предприятие способно сиюминутно погасить 20 % текущих обязательств.

В течение отчетного периода значение этого коэффициента может меняться в одну и в другую стороны, что будет свидетельствовать об эффективности политики предприятия, направленной на увеличение платежеспособности предприятия.

[4]. ОБЩАЯ ЛИКВИДНОСТЬ БАЛАНСА

Данный параметр показывает долю уплаты предприятием всех существующих обязательств.

Формула выглядит как соотношение взвешенной суммы активов и пассивов. Она имеет следующий вид:

К = (А1 + А2/2 + А3/3) / (П1 + П2/2 + П3/3)

Для положительной оценки ликвидности баланса значение должно превышать единицу.

[5]. КОЭФФИЦИЕНТ ОБЕСПЕЧЕННОСТИ ОБОРОТНЫМИ АКТИВАМИ

Показатель демонстрирует степень использования в повседневной деятельности оборотных средств, находящихся в собственности предприятия.

Формула выглядит следующим образом:

К = (П4 – А4) / (А1 + А2 + А3)

Нормативное значение начинается от 0,1 и выше.

[6]. КОЭФФИЦИЕНТ МАНЕВРЕННОСТИ КАПИТАЛА

Показатель позволяет увидеть долю собственного капитала в имеющихся запасах. Для расчета применяется формула:

К = А3 / [(А1 + А2 + А3) — (П1 + П2)]

В идеале этот показатель должен стремиться к нулю (за счет колоссального наращивания активов либо столь же впечатляющего уменьшения пассивов – долгов и обязательств — предприятия).

На практике возможно применение и других расчетных коэффициентов, рассмотрение которых мы оставим за рамками настоящей публикации.

Приведенных формул вполне достаточно, чтобы бегло оценить финансовое положение компании и спрогнозировать его развитие на ближайшее будущее.

Они также позволяют увидеть проблемы управленческого характера, связанные с неэффективным вовлечением в оборот имеющихся ресурсов и нерациональным использованием трудового потенциала предприятия.

http://sprintinvest.ru/analiz-likvidnosti-balansa-predpriyatiya

Медленно реализуемые активы: строки баланса

Медленно реализуемые активы

Медленно реализуемые активы строки баланса - картинка 14

Похожие публикации

Платежеспособность организации, ее финансовая устойчивость зависит в немалой степени от быстроты реализации имеющихся активов. Но помимо высоколиквидных, каждое предприятие имеет и медленно реализуемые активы, вынесенные в отдельные строки баланса.

Группировка активов в балансе

Расположение активов в бухгалтерском балансе подчиняется определенным правилам. Сформированная в строгом порядке группировка позволяет увидеть состояние их ликвидности. В самом начале баланса идут активы, реализация которых практически невозможна. Окончание активной части бухгалтерской формы представлено наиболее ходовыми и быстро реализуемыми.

Условное разделение активов подразделяет их на 4 категории, среди которых А1 и А2 обладают наибольшей степенью ликвидности (денежные средства, краткосрочная дебиторская задолженность).

К низколиквидным относят А3 и А4. Последние (А4) превратить в денежные средства наиболее трудно. Это внеоборотные активы.

Медленно реализуемые активы в балансе (А3) ― это имеющиеся запасы материалов и сырья в организации, долгосрочная задолженность, НДС по приобретенным товарам.

Активы, медленно реализуемые

Активы предприятия, составляющие группу А3, обладают низкой способностью обращения в наличные денежные средства. Входят во второй раздел активной части баланса, среди которых следующие:

  1. Запасы (строка 1210). Практически каждое предприятие обладает некоторыми материальными запасами, обеспечивающими текущую деятельность. Состав их зависит от специфики деятельности организации. Сюда же относят и сырье. При необходимости продажа этих запасов в короткие сроки, как правило, невозможна.
  2. НДС по приобретенным ценностям (строка 1220). Отражает по каким-либо причинам не принятую к вычету сумму налога по полученным от поставщиков ценностям. Обычно поступление товара, сопровождаемое необходимыми документами, дает основания для автоматического включения входного НДС к вычету. Но встречаются и исключения: при совершении экспортных операций, когда необходимо изначально подтвердить факт экспортной сделки, или при отсутствии требуемых для вычетов документов.
  3. Долгосрочная дебиторская задолженность (строка 1230). К этой группе относят суммы задолженностей покупателей и прочих контрагентов, срок расчетов по которым наступает не ранее 12 месяцев с отчетной даты. В целом разграничение в балансе по краткосрочной и долгосрочной задолженности отсутствует. Поэтому при необходимости допускается введение дополнительных строк, среди которых строка 1232 будет отражать реальную долгосрочную дебиторскую задолженность.

В балансе упрощенного вида медленно реализуемые активы, такие как НДС по приобретенным ценностям и долгосрочная дебиторская задолженность, находят отражение по строке «Финансовые и другие оборотные активы», расположенной в конце активной части.

Анализ ликвидности активов

Медленно реализуемые активы, строки баланса по которым представлены выше, обладают не столь высокой ликвидностью, как активы относящиеся к группам А1 или А2. Состав их и объемы постоянно меняются, оказывая влияние на потенциальную платежеспособность предприятия.

При анализе баланса, показывающего степень ликвидности, учитывается состояние всех групп активов, в том числе и медленно реализуемых. Показатели, относящиеся к группе А3, влияют на перспективную ликвидность. Анализ проводится на основании оценки ожидаемой в будущем платежеспособности (поступлений в результате погашения долгосрочной задолженности и прочее) и наличия необходимых платежей к уплате через некоторое время.

http://spmag.ru/articles/medlenno-realizuemye-aktivy-stroki-balansa

Медленно реализуемые активы (формула расчета по балансу)

В этом обзоре мы рассмотрим медленно реализуемые активы предприятия, а также формулы расчета, которые вы сможете использовать в создании бизнес-плана.

Медленно реализуемые активы

К медленно реализуемым активам предприятия относят активы, имеющие срок реализации более 12 месяцев. Другими словами, это такие активы которые имеют долгосрочный период трансформации в денежные средства. В эту группу относят: запасы, дебиторская задолженность, платежи по которой ожидаются через 12 месяцев и более. Статья расходы будущих периодов исключается из данной группы. Помимо медленно реализуемых активов выделяют: абсолютноликвидные, быстрореализуемые, медленно реализуемые и трудно реализуемые.

Медленно реализуемые активы рассчитываются для определения ликвидности баланса, а также для расчета основных коэффициентов ликвидности (коэффициент текущей ликвидности, коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами, коэффициент маневренности функционального капитала). Расчет данных коэффициентов, в которых используются медленно реализуемые активы, приведен ниже:

Медленно реализуемые активы строки баланса - картинка 16

Коэффициент текущей ликвидности (Ктл) – показывает достаточность денежных средств у предприятия для погашения краткосрочных обязательств в течение года. Это один из наиболее важных финансовых коэффициентов деятельности предприятия.

Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами (Косос) – показывает достаточность собственных оборотных средств у предприятия, необходимых для его финансовой устойчивости.

Коэффициент маневренности функционального капитала – показывает долю функционального капитала в запасах. Необходимо уменьшать значение данного показателя.

Видео-урок: “Активы и пассивы бухгалтерского баланса”

Формула расчета медленно реализуемых активов по балансу (строки)

Медленно реализуемые активы (А3) используют следующие строки баланса и рассчитываются по формуле:

А3 = Запасы + НДС по приобретенным ценностям + Долгосрочные финансовые вложения

Медленно реализуемые активы строки баланса - картинка 17

Они используются в следующем неравенстве при анализе ликвидности баланса предприятия.

Если А3>П3

То можно сделать вывод о том, что в будущем при своевременном поступлении денежных средств от продаж продукции предприятие может быть платежеспособным на период равный среднему обороту оборотных средств. Данное неравенство показывает тенденцию к увеличению или уменьшению текущей ликвидности предприятия в недалеком будущем.

Нормативное рекомендованное значение А3-П3>0.

Резюме

Медленно реализуемые активы рассчитываются по балансу предприятия и используются для определения ликвидности баланса, платежеспособности предприятия и расчета основных коэффициентов ликвидности. Более подробно про методику анализа активов и пассивов предприятия читайте в статье: “Анализ ликвидности баланса и платежеспособности предприятия“.

http://finzz.ru/medlenno-realizuemye-aktivy.html

О ликвидности баланса

Ликвидность баланса (далее ЛБ) — показывает величину размера обязательств организации относительно величине размера активов организации, время обращения которых в денежные средства сопоставимо по срокам погашения обязательств. ЛБ напрямую характеризует платежеспособность организации. О ЛБ можно говорить только в случае превышения величины размера оборотных активов над размерами величины краткосрочных пассивов. Чем заметнее эта разница, тем увереннее можно судить о благополучном финансовом климате в организации при рассмотрении ЛБ.

Особенно важное значение по определению ЛБ необходимо в случае проведения поиска надежного бизнес-партнера для выполнения некоторой работы, при проведении сделок по купле- продаже бизнеса, при ликвидации организации, в том числе случае банкротства. Во всех этих случаях необходимо определить достаточность средств у организации для проведения расчетов с кредиторами. Таким образом рассуждения о ликвидности подразумевают расчет величина оборотных средств организации и их достаточности для покрытия краткосрочных обязательств организации.

Определение ЛБ организации предполагает группировку активов – от активов с наименее коротким сроком обращения в денежные средства к труднореализуемым активам. Пассивы делятся на группы по срокам погашения обязательств. Обычно группирование проводится в следующем виде:

Наиболее ликвидные активы (А1) — строки 1250+1240 Баланса организации (БО)
Быстро реализуемые активы (А2) — строки 1250 + 1240 БО
Медленно реализуемые активы (А3) — строки 1210 + 1220 + 1260 – 12605 (БО)
Трудно реализуемые (А4) — строка 1100 (БО)
Наиболее срочные обязательства (П1) — строка 1520 БО
Краткосрочные пассивы (П2) — строки 1510 + 1540 + 1550 БО
Долгосрочные пассивы (П3) — строка 1400 БО
Постоянные пассивы (П4) — строки 1300 + 1530 – 12605 БО

Расчеты текущей ЛБ производится по нижеследующим соотношениям, характеризующим платежеспособность в случае положительной величины результата вычисления, либо неплатежеспособности организации в случае отрицательной величины результата вычисления соотношений: А1+А2=>П1+П2; А4 =П3; А4 П4

http://beintrend.ru/f-analiz/financeanaliz/o-likvidnosti-balansa

Медленно реализуемые активы: строки баланса

В зависимости от степени ликвидности, т.е. скорости превращения в денежные средства, активы предприятия разделяются на следующие группы:

наиболее ликвидные активы, денежные средства предприятия и краткосрочные финансовые вложения (ценные бумаги);

[1]

быстро реализуемые активы, дебиторская задолженность и прочие активы;

медленно реализуемые активы, запасы и затраты;

труднореализуемые активы, основные и прочие внеоборотные средства.

Пассивы баланса группируются по степени срочности их оплаты:

наиболее срочные обязательства (кредиторская задолженность, а также ссуды, не погашенные в срок);

краткосрочные пассивы (краткосрочные кредиты и заемные средства);

долгосрочные пассивы (долгосрочные кредиты и заемные средства);

постоянные пассивы (источники собственных средств за вычетом величины по статье «Расходы будущих периодов» и суммы иммобилизации оборотных средств по статьям раздела III актива плюс строки 630—660 пассива баланса).

Для определения ликвидности баланса следует сопоставить итоги приведенных групп по активу и пассиву. Баланс считается абсолютно ликвидным, если имеют место следующие соотно­шения: Ах > Пр А2 > П2, А3 > П3, А4 > П4.

В случае, когда одно или несколько неравенств имеют знак, противоположный зафиксированному в оптимальном варианте, ликвидность баланса в большей или меньшей степени отличается от абсолютной. При этом недостаток средств по одной группе активов компенсируется их избытком по другой группе, хотя компенсации при этом имеют место лишь по стоимостной величине, поскольку в реальной платежной ситуации менее ликвидные активы не могут заменить более ликвидные.

Сопоставление наиболее ликвидных средств и быстрореализуемых активов с наиболее срочными обязательствами и краткосрочными пассивами позволяет выяснить текущую ликвидность. Сравнение медленно реализуемых активов с долгосрочными и среднесрочными пассивами отражает перспективную ликвидность. Текущая ликвидность свидетельствует о платежеспособности (или неплатежеспособности) предприятия на ближайший промежуток времени. Перспективная ликвидность представляет собой прогноз платежеспособности на основе сравнения будущих поступлений и платежей (из которых в соответствующих группах актива и пассива представлена лишь часть, поэтому прогноз достаточно приближенный).

Для быстрого измерения ликвидности используйте программу финансового анализа ФинЭкАнализ .

Пример из отчета

Ликвидность баланса определяется как степень покрытия обязательств предприятия его активами, срок превращения которых в денежную форму соответствует сроку погашения обязательств. Анализ ликвидности баланса заключается в сравнении средств по активу, сгруппированных по степени их ликвидности и расположенных в порядке убывания ликвидности, с обязательствами по пассиву, сгруппированными по срокам их погашения и расположенными в порядке возрастания сроков.

АКТИВ01.01.200601.01.2007ПАССИВ01.01.200601.01.2007излишек (+) или недостаток (-) активов на погашение обязательств
01.01.200601.01.2007
12345678
1. Наиболее ликвидные активы140932051. Наиболее сроч. обязательства4292265046-41513-61841
2. Быстрореали-зуемые активы17816242472. Краткосрочные пассивы1916310849-134713398
3. Медленнореа-лизуемые активы70863900413. Долгосрочные пассивы16036154005482774641
4. Труднореали-зуемые активы63188648374. Постоянные пассивы7515591035-11967-26198
БАЛАНС153276182330БАЛАНС153276182330xx

Для определения ликвидности баланса сопоставим приведенные группы. Баланс считается абсолютно ликвидным, если имеют место следующие оптимальные соотношения:

Условия абсолютной ликвидности:

(63188) А4 П2(10849)

(64837) А4 ФинЭкАнализ 2020 текущий блок был заменен на блок Оценка ликвидности баланса .

http://1-fin.ru/?id=254

Медленно реализуемые активы: строки баланса

Медленно реализуемые активы строки баланса - картинка 19

ликвидности баланса

Для понимания того, что должны сообщать бухгалтерские отчеты о финансовом положении и результатах производственной деятельности предприятия, необходимо обращаться к финансовым коэффициентам. Анализ коэффициентов — это исследование взаимосвязи статей различных финансовых отчетов и различных статей одного и того же отчета. Полезность этих коэффициентов обусловлена тем, что они позволяют с разных точек зрения взглянуть на финансовые дела предприятия, в особенности на балансовый отчет и отчет о прибылях и убытках, и таким образом расширить информационное содержание всей финансовой отчетности конкретного предприятия. Именно с помощью расчетов коэффициентов внимание концентрируется не на абсолютных величинах статей финансовых отчетов, а, что более важно, на ликвидности, активности и доходности ресурсов, финансовой структуре и производственных результатах предприятия.

Показатели ликвидности — это финансовые коэффициенты, отражающие способность предприятия оплачивать свои ежедневные затраты и выполнять краткосрочные обязательства в полном объеме и в срок. В общем виде под ликвидностью понимают способность хозяйствующей единицы покрывать свои ежедневные затраты и выполнять краткосрочные обязательства по мере наступления срока их оплаты, а мера покрытия заимствованных средств понимается как платежеспособность. Другими словами, платежеспособность — способность выполнять свои внешние (краткосрочные и долгосрочные) обязательства, используя свои активы. Этот показатель измеряет финансовый риск, т.е. вероятность банкротства.

В общем случае хозяйственная единица считается платежеспособной, если ее общие активы превышают внешние обязательства, т.е. чем больше общие активы превышают внешние обязательства, тем выше степень платежеспособности.

Для оценки платежеспособности могут быть использованы, помимо выше рассмотренного структурного анализа изменений активных и пассивных статей баланса, следующие основные приемы:

— расчет коэффициентов ликвидности;

— оценка несостоятельности (неплатежеспособности) предприятия.

Для расчета коэффициентов ликвидности активы предприятия группируются по степени ликвидности (реализуемости), а пассивы по степени срочности их оплаты на следующие группы.

А1. Наиболее ликвидные активы — к ним относятся все статьи денежных средств предприятия и краткосрочные финансовые вложения (ценные бумаги). Данная группа рассчитывается следующим образом:

А1 = стр.1240 + стр.1250. (15.1)

А2. Быстро реализуемые активы – дебиторская задолженность:

Если анализ выполняется лицом, владеющим необходимой информацией о составе и структуре рассматриваемой статьи, например, бухгалтером-аналитиком предприятия, оценка может быть выполнена достаточно точно: маловероятная или вовсе нереальная дебиторская задолженность исключается из расчета.

В том случае, если анализ ведется внешним пользователем информации, ему приходится ориентироваться на расшифровки дебиторской задолженности в приложении к бухгалтерскому балансу и пояснительную записку, а при отсутствии такой информации желательно осторожно подходить к оценке надежности нераскрытых сумм дебиторской задолженности.

А3. Медленно реализуемые активы — статьи раздела II актива баланса, включающие запасы, налог на добавленную стоимость, и прочие оборотные активы:

А3 = стр.1210 +стр.1220 +стр. +стр.1260. (15.3)

А4. Труднореализуемые активы — статьи раздела I актива баланса — внеоборотные активы:

Пассивы баланса группируются по степени срочности их оплаты.

П1. Наиболее срочные обязательства — к ним относится кредиторская задолженность:

П2. Краткосрочные пассивы — это краткосрочные заемные средства, прочие краткосрочные пассивы:

П2 = стр.1510 + стр.1550. (15.6)

П3. Долгосрочные пассивы — это статьи баланса, относящиеся к IY и Y разделам баланса, т.е. долгосрочные кредиты и заемные средства, а также доходы будущих периодов, оценочные обязательства:

П3 = стр.1400 + стр.1530 + стр.1540. (15.7)

П4. Постоянные пассивы — статьи раздела баланса, относящиеся к III разделу «Капитал и резервы»:

Баланс считается абсолютно ликвидным, если имеют место следующие соотношения ( с учетом корректировки и без нее ) :

А1 ≥ П1 ; А2 ≥ П2 ; А3 ≥ П3 ; А4 ≤ П4 (15.9)

Если выполняются первые три неравенства в данной системе, то это влечет выполнение и четвертого неравенства, поэтому важно сопоставить итоги первых трех групп по активу и пассиву. Выполнение четвертого неравенства свидетельствует о соблюдении минимального условия финансовой устойчивости — наличии у предприятия собственных оборотных средств.

В случае, когда одно или несколько неравенств системы имеют противоположный знак от зафиксированного в оптимальном варианте, ликвидность баланса в большей или меньшей степени отличается от абсолютной. При этом недостаток средств по одной группе активов компенсируется их избытком по другой группе в стоимостной оценке, в реальной же ситуации менее ликвидные активы не могут заместить более ликвидные.

Сопоставление ликвидных средств и обязательств позволяет вычислить следующие показатели:

– текущую ликвидность, которая свидетельствует о платежеспособности (+) или неплатежеспособности (-) организации на ближайший к рассматриваемому моменту времени:

Медленно реализуемые активы строки баланса - картинка 20(15.10)

– перспективную ликвидность – это прогноз платежеспособности на основе сравнения будущих поступлений и платежей:

Медленно реализуемые активы строки баланса - картинка 21(15.11)

Анализ ликвидности баланса сводится к проверке того, покрываются ли обязательства в пассиве баланса активами, срок превращения которых в денежные средства равен сроку погашения обязательств.

Сопоставление итогов первой группы по активу и пассиву, т.е. А1 и П1, отражает соотношение текущих платежей и поступлений (сроки до 3-х месяцев). Сравнение итогов второй группы по активу и пассиву, т.е. А2 и П2 показывает тенденцию увеличения или уменьшения текущей ликвидности в недалеком будущем (сроки от 3-х до 6-ти месяцев). Сопоставление итогов по активу и пассиву для третьей и четвертой групп отражает соотношение платежей и поступлений в относительно отдаленном будущем. Анализ, проводимый по данной схеме, достаточно полно представляет финансовое состояние с точки зрения возможностей своевременного осуществления расчетов.

Результаты расчетов по данным отчетности ЗАО “Искра” приведены в табл. 15.2. Они показывают, что в этой организации сопоставление итогов групп по активу и пассиву на конец анализируемого года имеет следующий вид:

А1 П2; А3 > П3; А4> П4>. (15.12)

Исходя из этого, можно охарактеризовать ликвидность баланса как недостаточную. Соотношение текущих платежей и поступлений в срок до 3-х месяцев (т.е. А1 и П1) отрицательное, т.е. наличных средств не хватает для выполнения первоочередных обязательств. Причем за анализируемый период возрос платежный недостаток наиболее срочных обязательств (соотношение по первой группе). В начале анализируемого периода соотношение было 0,02 к 1 (258 : 13399), на конец года соотношение составило 0,05 к 1 (952 : 20043). Это означает, что в конце года ЗАО “Искра” могло оплатить лишь 5% своих краткосрочных обязательств, что свидетельствует о стесненном финансовом положении. Однако сравнение итогов второй группы по активу и пассиву, т.е. А2 и П2, показывает тенденцию увеличения ликвидности в течение срока от 3-х до 6-ти месяцев, но к концу года она уменьшилась.

Проводимый по изложенной схеме анализ ликвидности баланса является приближенным. Более детальным является анализ платежеспособности при помощи финансовых коэффициентов, алгоритм расчета которых приведен в приложении 1 (табл. 1), а расчет в табл. 15.3.

Для комплексной оценки платежеспособности предприятия в целом используется общий показатель платежеспособности, вычисляемый по следующей формуле:

Медленно реализуемые активы строки баланса - картинка 22(15.13)

Таблица 15.2

Анализ ликвидности баланса ЗАО “Искра”

АктивНа начало периодаНа конец периодаПассивНа начало периодаНа конец периодаПлатежный излишек (+) или недостаток (-)
сумма, тыс.руб.%сумма, тыс.руб.%сумма, тыс.руб.%сумма, тыс.руб.%на начало периодана конец периода
Наиболее ликвидные активы А1=стр.(1240+1250)+0,7+2,3Наиболее срочные обязательства П1=стр.1520+46,8+48,5-13141-19091
Быстрореализуемые активы А2=стр.1230+24,0+7,3Краткосрочные пассивы П2=1510+1550+6765+3027
Медленно реализуемые активы А3=стр.(1210+1220+1260)+4,6+15,9Долгосрочные пассивы П3 = стр.(1400+1530+ 1540)+1352+6536
Труднореализуемые активы А4=стр.1100+70,7+74,5Постоянные пассивы П4=стр.1300+53,2+51,5+5024+9528
БалансБаланс

С помощью данного показателя осуществляется общая оценка изменения финансовой ситуации в организации с точки зрения ликвидности. Изменение данного показателя может служить индикатором выбора наиболее надежного партнера из множества потенциальных партнеров на основе отчетности.

Исходя из данных баланса ЗАО «Искра» в анализируемом предприятии коэффициенты, характеризующие платежеспособность, имеют значения, приведенные в табл. 15.3

http://studopedia.ru/4_176601_otsenka-platezhesposobnosti-predpriyatiya.html

Литература

  1. Радько, Т. Н. Теория государства и права / Т.Н. Радько. — М.: Академический проект, 2005. — 720 c.
  2. Ло, Реймонд Фен-Шуй и анализ судьбы; София, 2011. — 224 c.
  3. Пикалов И. А. Уголовное право. Особенная часть; Эксмо — Москва, 2011. — 560 c.
  4. Теория государства и права. — М.: Астрель, Сова, 2013. — 591 c.

Добавить комментарий

Мы в соцсетях

Подписывайтесь на наши группы в социальных сетях